PMI frente a MIP: lo que los compradores de vivienda deben saber

Introducción

Entender el seguro hipotecario puede resultar complicado. Dos siglas:PMI y MIP—a menudo confunden a los posibles compradores de vivienda. Comprender la diferencia entre Seguro hipotecario privado (PMI) y Prima del seguro hipotecario (MIP) es esencial para elegir el préstamo adecuado a tus necesidades. Analicemos qué cubre cada uno, cuánto cuestan y en qué se diferencian en cuanto a las opciones de cancelación.

¿Qué es el PMI?

PMIo Seguro hipotecario privado, es necesario para préstamos convencionales cuando el pago inicial es inferior a 20% del precio de compra de la vivienda. Protege al prestamista si usted incumple el pago, no a usted como prestatario. El PMI suele costar entre 0,11 TP3T y 21 TP3T del monto del préstamo por año, sumado a su pago mensual de hipoteca.

Una ventaja importante: El PMI puede cancelarse. una vez que llegues Capital social 20% en su hogar. Los prestamistas pueden exigir la cancelación automática en 22% capital social si no lo solicita con anticipación.

¿Qué es el MIP?

MIPo Prima del seguro hipotecario, está vinculado exclusivamente a Préstamos de la FHA, que están respaldados por el Administración Federal de Vivienda. A diferencia del PMI, el MIP es obligatorio en todos los préstamos de la FHA, independientemente del monto del pago inicial.

El MIP incluye dos componentes:

Prima inicial del seguro hipotecario (UFMIP): normalmente 1.75% del monto del préstamo, a menudo financiado en el préstamo.
MIP anual (o mensual): que oscila entre aproximadamente 0,151 TP3T a 1,051 TP3T del saldo del préstamo por año, dependiendo del plazo del préstamo, el LTV y el monto del préstamo.

En general, El MIP no se puede cancelar. a menos que se cumplan condiciones específicas, como poner 10% o más, en cuyo caso el MIP puede finalizar automáticamente después de 11 años, o refinanciar con un préstamo convencional.

Comparación lado a lado

Característica	PMI (préstamo convencional)	MIP (Préstamo FHA)
Requisito de pago inicial	Normalmente, < 20% requiere PMI.	Todos los escenarios requieren MIP, independientemente del pago inicial.
Estructura de costos	~0,11 TP3T–21 TP3T añadidos anualmente al pago	UFMIP ~1.75% + MIP anual ~0,151 TP3T–1,051 TP3T
Opciones de cancelación	Retirable con un capital de ~20% (automático a 22%)	Generalmente se requiere durante toda la vigencia del préstamo, a menos que se refinancie o se pague más del 101 % del valor de tasación.
Ideal para	Préstamos para compradores con buen historial crediticio que desean aumentar su patrimonio	Compradores que necesitan requisitos de crédito más bajos o un pago inicial menor.

Ventajas y desventajas: Vista rápida

Ventajas del PMI

Permite la compra con tan solo 31 % de enganche en préstamos convencionales.
Los prestatarios elegibles (especialmente aquellos con un crédito sólido) pueden disfrutar de tasas más bajas que el MIP.
Se puede cancelar una vez que se alcancen los umbrales de capital.

Contras del PMI

La elegibilidad para el préstamo puede requerir un crédito más alto (por ejemplo, ≥ 620).
Puede resultar caro para personas con puntuaciones de crédito bajas o pagos iniciales mínimos.

Ventajas del MIP

Los préstamos de la FHA aceptan puntuaciones de crédito más bajas y pagos iniciales más reducidos, que suelen ser tan bajos como 3.5%.
Puede ser más asequible que el PMI para los prestatarios con un crédito más débil.

Contras del MIP

Agrega los costos iniciales y anuales del seguro hipotecario.
Normalmente no se puede cancelar, especialmente si el pago inicial es inferior a 10%, a menos que se refinancie.

¿Qué opción es la adecuada para usted?

Elegir entre PMI y MIP no es solo una cuestión de seguro, sino también de tipo de préstamo.

Elija PMI (préstamo convencional) Si puede hacer un pago inicial decente y tiene un crédito entre regular y bueno, se beneficiará de seguro removible a medida que crece su patrimonio.
Elija MIP (préstamo de la FHA) si tienes un menor puntuación crediticia, ahorros limitados o necesidad inmediata de un pago inicial más pequeño, aunque ello implique costos de seguro a largo plazo.

Si el MIP resulta ser más costoso a largo plazo, refinanciarlo más adelante con un préstamo convencional puede permitirle eliminar por completo el seguro hipotecario.

Reflexiones finales

El PMI y el MIP tienen una función similar: proteger al prestamista cuando se da menos del 20 % del valor de la propiedad como pago inicial. Pero se diferencian en aplicabilidad, estructura de costos, y condiciones de cancelación.

PMI (convencional) ofrece flexibilidad para cancelar una vez que se acumula el capital.
MIP (Administración Federal de Vivienda) permite una calificación más fácil, pero a menudo se aplica a largo plazo.

Evalúa tu pago inicial, tu calificación crediticia y tus planes futuros para tomar una decisión acertada. Si necesitas ayuda para comparar préstamos o planificar una refinanciación, consulta nuestras otras guías internas o ponte en contacto con nuestros expertos en hipotecas.